據(jù)港交所12月27日披露，安徽海螺材料科技股份有限公司(簡稱：海螺材料科技)通過港交所聆訊，中信建投國際為其獨(dú)家保薦人。
招股書顯示，海螺材料科技是一家生產(chǎn)及銷售水泥外加劑、混凝土外加劑及其相關(guān)上游原材料的精細(xì)化工材料供應(yīng)商。根據(jù)弗若斯特沙利文的資料，按2023財年水泥外加劑銷量及收入計，公司在中國排名首位，市場份額分別約為28.3%及32.3%。憑借公司的研發(fā)努力及能力，公司亦向客戶提供與公司提供的產(chǎn)品有關(guān)的技術(shù)支持。
根據(jù)弗若斯特沙利文的資料，中國水泥外加劑市場高度集中。于2023年12月31日，中國前五大水泥助磨劑供應(yīng)商約占中國水泥助磨劑總銷量的49.6%。近年來，高性能混凝土減水劑因其令人滿意的性能，市場份額不斷增加。未來，高性能混凝土減水劑的市場份額有望進(jìn)一步增加。
2023財年，公司的混凝土外加劑銷量約占中國混凝土外加劑總銷量的0.8%，而2023財年公司的混凝土外加劑收入約占中國混凝土外加劑總收入的0.6%。2023財年，公司的醇胺產(chǎn)品銷量約占中國醇胺產(chǎn)品總銷量的 4.7%，而2023財年公司的醇胺產(chǎn)品收入約占中國醇胺產(chǎn)品總收入的3.9%。2023財年，公司的聚醚單體銷量約占中國聚醚單體總銷量的0.9%，而2023財年公司的聚醚單體收入約占中國聚醚單體總收入的1.0%。公司由《財富》中國500強(qiáng)企業(yè)海螺集團(tuán)(于2024年名列第135位)成立，作為具有水泥及混凝土行業(yè)節(jié)能增效全產(chǎn)業(yè)能力的骨干企業(yè)，致力于開拓精細(xì)化工材料市場。
客戶方面，海螺水泥為公司各年內(nèi)最大的客戶，且截至最后實際可行日期，約有36.4%的股權(quán)由其控股股東之一海螺集團(tuán)持有。自2018年下半年以來，海螺材料科技一直為海螺水泥集團(tuán)的外加劑產(chǎn)品供應(yīng)商，且在報告期內(nèi)，該項業(yè)務(wù)收入大幅增加。
財務(wù)方面，于2021財政年度、2022財政年度、2023財政年度、2023年及2024年六個月，海螺材料科技實現(xiàn)收益分別約為15.38億元、18.4億元、23.96億元、10.36億元、11.03億元人民幣;同期，年/期內(nèi)溢利分別為1.27億元、9240萬元、1.44億元、4770萬元、6020萬元人民幣。
